Diverzifikace je investiční strategie, při které rozložíte kapitál mezi různé typy aktiv, trhy nebo časová období. Jednoduchý princip: nesázíte vše na jednu kartu.
Proč diverzifikovat?
Žádný investor na světě nedokáže spolehlivě předpovědět, která investice poroste a která klesne. Diverzifikace tuto nejistotu řeší poměrně elegantně. Pokud jedna část portfolia ztrácí, jiná může ztrátu kompenzovat.
Výsledkem je stabilnější výnos v čase a lepší ochrana před dramatickými propady, například při krizích jako byla Velká finanční krize v letech 2008/2009.
Tři základní rozměry diverzifikace
1. Napříč aktivy
Investujte do více různých společností a emitentů, ne do jediné akcie nebo dluhopisu. Vlastnictví akcií firmy, pro kterou pracujete, je klasický příklad špatné diverzifikace.
2. Napříč třídami aktiv
Kombinujte různé typy investic – akcie, dluhopisy, nemovitosti, komodity nebo alternativní investice jako FKI. Každá třída aktiv se chová jinak, což snižuje celkové riziko portfolia.
3. Napříč časem
Investujte pravidelně a dlouhodobě. Místo jednorázového vložení velké sumy využijte strategii dollar-cost averaging, neboli pravidelné investování menších částek bez ohledu na aktuální vývoj trhů.
Diverzifikace v praxi
Nejjednodušší způsob jak diverzifikovat? ETF fondy. Jedním nákupem získáte expozici na stovky nebo tisíce různých aktiv najednou. Proto tvoří ETF základ portfolia většiny mých klientů.
Pro náročnější investory lze diverzifikaci dále rozšířit o alternativní investice – například Fondy kvalifikovaných investorů (FKI), které nabízejí expozici na privátní trhy nebo nemovitosti.
Chcete vědět víc?
Napsal jsem podrobný průvodce kde vysvětluji všechny tři dimenze diverzifikace s konkrétními příklady a daty.
→ Přečíst: Jak a proč diverzifikovat vaše portfolio
Chcete sestavit diverzifikované portfolio na míru? Kontaktujte mě nebo si rovnou rezervujte konzultaci.
